保障成本随年龄增长大幅上升

  • 风险点：万能险的保障成本（如身故、重疾等附加险费用）采用自然费率，年龄越大，扣费越高，尤其是中年后，扣费可能呈指数级增长,导致保单现金价值被快速消耗。
  • 后果：若未持续缴费或账户价值不足，保障可能中断,且老年时保障成本可能超过投资收益。

收益不确定，长期回报可能低于预期

  • 保底利率低：万能险通常有保底利率（如1.75%-2.5%），但实际结算利率可能随市场波动（如目前多数产品在3%-4%）,长期来看可能跑不赢通胀或低于其他投资渠道。
  • 费用扣除：初始保费需扣除手续费、管理费等，早期账户价值积累较慢,短期退保可能亏损。

缴费灵活性可能成为“双刃剑”

  • 需主动管理：虽然允许灵活缴费，但若投保人长期不追加保费或缴费不足，账户价值可能无法覆盖保障成本,导致保单失效。
  • 误导风险：部分销售可能夸大“缴费自由”,忽略持续缴费的必要性。

保障功能相对较弱

  • 主险保额通常较低：万能险的主险身故保障多为“账户价值+基本保额”，实际杠杆较低,不如定期寿险性价比高。
  • 附加险限制多：重疾、医疗等附加险可能需额外付费,且保障范围或条款不如单独购买消费型保险全面。

长期持有才有效，短期退保损失大

  • 退保费用高：前5年内退保可能收取高比例手续费（如3%-5%）,早期退保可能拿不回本金。
  • 复利效应需时间：万能险的收益依赖长期复利积累,短期持有意义不大。

条款复杂，易产生误解

  • 费用结构不透明：扣费项目多（初始费用、风险管理费、保单管理费等）,普通消费者难以准确计算实际成本。
  • 销售误导风险：部分代理人可能强调“高收益”或“免费保障”,忽视扣费和保底利率的限制。

智胜人生万能险有哪些不足

适合人群与建议

  • 适合人群：收入稳定、能长期缴费，且已配置基础保障（如医疗、重疾、定期寿险）的人群,或希望通过保险强制储蓄者。
  • 避坑建议：
    1. 优先满足纯保障需求,再考虑理财功能。
    2. 仔细测算不同年龄段的保障成本,避免老年时账户价值不足。
    3. 对比其他理财工具（如增额终身寿、年金险、基金定投等）,根据风险偏好选择。